理财顾问：浙商银行杭州财富管理中心专业理财顾问陆晓芸

　　□主持人方秀文

　　理财案例：

　　郑女士，34岁，小孩虚岁12岁，读六年级，家庭净年收入20万元左右，每月支出3000元，有两幢房子：一套住房，在老家，有贷款每月要还1300元，房子现在出租，收入和贷款相抵；一套商铺，首付已经付清，有贷款20万元，手头存款有15万元，还有2万多元基金，没有商业保险，现在想在杭州购买住房，老家房子的房价没有涨，不知道是不是该卖掉，想询问如何处置手中的房子，另外询问怎样更合理去支配现在手头的资金。

　　财务分析：

　　收支状况：年收入20万元，年支出汇总3.6万元，老家房产租金和还贷相抵，另一商铺月还款预期约2000余元，年支出2.4万元，所以全年收入节余大约会有14万元左右，留存比例较高。

　　资产状况:存款15万元、基金2万元，总贷款大于20万元。

　　理财建议：

　　一、保证现金流

　　如果在杭购房，郑女士必须在首付款付清之余保证一定的存款，存够家庭月支出的3-6倍就可以了，所以1.8万元活期储蓄可作为家庭平时的开销和紧急时的备用金。

　　二、解决住房问题

　　郑女士家庭虽然年收入节余较多，但目前资产负债比例较高，净资产不多，以现有资产在杭购房，即使买城郊房产，当前存款可能不够首付。如果商铺的租金收入可以相抵还贷金额，郑女士老家的房子价格又相当于杭州的1/2以上的，倒可以考虑卖掉老房子在市区买新房。如果老房子价值不到杭州的1/2，卖房款还清贷款后根本不够购房首付款，月还款金额加息后压力会很大；如果商铺的租金比月还额还少的话，就要考虑再卖掉商铺，回收资金然后在杭买房的事了。

　　三、关注保障问题

　　郑女士收入水平较高,但没有商业保险。不论如何,需要加大在商业保险上的投入,包括意外险、养老加重疾的寿险，因为负债较多，一旦出现意外，家庭承担能力立刻会逆转，同时购买保险宜选择具有稳定收益且附加住院医疗的险种，这既保证了稳定收益，也有了一定的医疗保障。

　　四、子女的教育规划

　　目前，郑女士小孩正在读小学六年级，这方面的支出投入较大，而且今后这将成为家庭的重要支出，所以建议从月收入中扣除一定金额以定期定投方式购买基金，作为一个长期投资方式给子女储备教育资金。

　　五、合理投资，增值不误

　　对于目前已有的存款，可以做债券、基金或股票等投资。因此建议：

　　购买货币型基金：对于郑女士而言，因为有购房的愿望，因此可能会有临时性的资金支付情况，这要求其保持一定的资产流动性。这种基金变现能力强，一般赎回后次日即可到账，与活期存款相比，虽存在一定的风险，但收益率较高。

　　购买股票型基金：一般情况下，像郑女士这个年龄段的客户，风险承受能力较强，因此建议其可以小部分投资股票型基金。不过选择基金时，要注意选择具有一定品牌、业绩较好的基金公司。